交通银行个人金融业务部+私人银行业务概况与现状讲义

交通银行个金业务

海外全权委托投资 ? 较适合进取型客户 ? ? ? ? 较适合环球均衡型环球? 报长线潜在回 ? ? 环球防守型 ?

风险﹝短线波动﹞

海外全权委托投资在始于2008年下半年的金融市场风暴中凸显优势

海外全权委托 同期美国道琼斯 同期香港恒生 同期上证指数 日期 投资平均累计 指数累计涨幅 收益 2008年9月 2008年10月 2008年11月 2008年12月 2009年1月 2009年2月 2009年3月 -0.50% -2.96% -3.21% -1.49% -3.92% -5.60% -2.98% -6.00% -19.22% -23.52% -23.97% -30.69% -38.81% -34.09% -15.27% -34.30% -34.68% -32.33% -37.55% -39.74% -36.15% -4.34% -27.91% -21.94% -24.07% -16.98% -13.14% -1.00% 指数累计涨幅 累计涨幅

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（2）专业资产管理服务 ●优秀的投资管理人

汇丰投资管理（香港）有限公司、香港交通财务有限责任公 司

●全面的服务体系

＊每季提供市场信息、回顾及展望。（季度结束后12个工作 日完成）

＊每月提供资产估值报表（月结后12个工作日内完成），并可根据组合(或客户要求)提供各项投资工具回报的比较。

＊每年进行投资组合评论。（客户年结日后2个月内完成） ＊根据需要提供突发性市场信息。

＊对投资经理人从信誉、投资、资本市场、营运、监察等各个范畴进行周详和独立的风险监控。

＊根据客户需要协同私人银行投资顾问定期与客户会面，进行投资表现及组合策略的评估工作, 并就客户最新的理财目标提供优化和调整建议。

（3）具备信托的功能和优势 ●私密性

一般的海外投资都有信息披露的要求，以信托人名义持有投资资产，高度维持客户的私隐。

●可信赖的托管

资产由独立的、财务健全的托管机构保管，与将资产直接交与投资机构的方式相比，安全性大大提高。

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●受托人的职责

会从受益人的最高利益出发来选择投资管理人。协助选择合适的投资方案和策略，全面满足客户的需求及风险承受能力。

●灵活性

转入其他类型的私人信托，从投资型的变成保障型的和传承型的。在确定客户背景及投资能力后，可灵活接受分行要求: 客户分段式投入资金。 （4）基本框架

客户﹝信托成立人/受益人﹞

委任受托人

估值报表

交通银行信托有限公司 1.委托投资经理*

2.监控投资合规情况

交通财务有限公司

大中华 2.4.2.2私人信托

（1）特征： 区别于一般的财富管理服务内容，注重财富的分割、转移，以达到保护和传承的目的。 （2）举例说明 ●财富保护

＊风险因素：婚姻纷争、经营失败；高额税收、个人名义持有的资产过高。

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汇丰投资管理

环球增长

环球均衡

环球防守

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＊化解办法：可通过私人信托设置“防火墙”。 ●财富传承

＊风险因素：子女不善理财，子女年幼或智障需要照顾，家族股权遭外人觊觎。

＊化解办法：可通过信托将财产的资本性收入分配予配偶，本金留给子女、孙或未出世的曾孙设立信托让子女定期定额领取资金，防止挥霍。通过信托对家族股权实施部分或集中托管，实现股权结构的稳定和家业的有序传承。

（3）实现上述目标的保证

完善的信托法律，明确规定信托的合法性、有效性。 (4)可进行信托的资产种类包括 ●现金存款 ●证券 ●物业 ●投资

●私人公司股权等 (包括以境外公司持有之境内公司股权及资产)

(5)信托框架

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