我国农村微型金融的目标定位研究

我国农村微型金融的目标定位研究

基金项目：本文为河北省2010年社会科学基金项目《基于地方政府行为视角的农村小型金融机构发展研究》（项目批准号：hb10gj025）和河北省2009年社会科学基金项目《马克思主义中国化的行为分析》（项目批准号：hb2009g04）成果

内容摘要：农村微型金融是基于解决农村金融困境需要而建立的一种制度安排。农村微型金融在运行过程中，存在追求社会效益与财务可持续发展的冲突，需要通过一定的制度设计平衡微型金融的两种目标。正确定位农村微型金融的目标对于我国全面推广微型金融具有重要意义。

关键词：农村微型金融 目标定位 扶贫 可持续 根据世界银行定义，微型金融是对贫困和低收入人群、微型企业提供贷款、储蓄、保险及货币支付等服务的金融形式。在国际上，微型金融被誉为是削减贫困和促进经济和社会转型的突破性革命。在我国，农村微型金融已经成为支持农村经济发展的重要力量和推动农村反贫困的重要力量。如何防止微型金融偏离为农村服务和为穷人服务的方向，是发展农村微型金融必须面临的重大课题。 微型金融的理论基础与实践模式 （一）微型金融的理论基础

金融发展理论。金融发展理论由格利和肖（gurley&shaw，1955）、戈德史密斯（goldsmith，1969）开创，主要阐述金融发展与经济

增长的关系，是农村金融研究的基础之一。世界银行经济学家demirgü-kunt、bourguignon和klein等人（2008）提出了“金融宽化”和“全民金融”（finance to all）理论，把贫困人口丧失享受金融服务的权利作为导致贫困的主要因素，要求扩大金融服务面，建立提供全民化服务的金融体系。以此为基础，小额信贷理论和微型金融理论逐步发展起来。

金融创新理论。金融创新理论由熊彼得（j.a.schumpeter，1912）提出，他认为金融创新就是为了追求利润机会在金融领域中建立的一种新的生产函数，使各种金融要素重新组合。尼汉斯（1983）认为降低交易成本是刺激金融创新的支配因素。西尔柏（1983）认为新技术的出现及其在金融业的广泛应用提供了金融创新和成本降低的条件。格利（j.gurley）和肖（e.show）认为，经济增长推动融资技术革新，金融自由化或金融深化能够提高金融机构满足经济发展需要的能力。

交易费用和信息不对称理论。新制度学派的代表人物诺斯认为，交易是有成本的。低收入群体因居住分散、需求规模小、缺乏担保等原因，导致交易成本高和信息不对称，被正规金融服务所排斥。微型金融通过本土化经营和小规模经营，充分利用地缘关系营销，加强与客户的日常关系，降低交易成本。微型金融还进行了小组贷款等机制创新，使低收入群体以共同信用做担保来取得贷款，也使微型金融解决了信息不对称带来的逆向选择风险和道德风险，提高

了市场效率，降低了运作成本。 （二）微型金融的实践模式

微型金融自产生以来，形成了多种经营模式。按运行机构分，有正规金融的小额贷款项目模式、非政府非盈利组织的小额信贷模式和专业化微型金融机构的小额信贷模式。按贷款形式分，有小组贷款模式、个人贷款模式和乡村银行模式。按目标分，有福利主义模式、制度主义模式和混合主义模式等。

福利主义模式。福利主义微型金融模式以平等的福利权益价值观为理论基础，强调改善贫困人口的社会和经济地位，关注金融服务的深度和扶贫的社会效益。福利主义金融机构没有明确的商业目的，大部分福利主义金融机构不能实现财务上的可持续发展。在资金来源上，福利主义金融机构不依赖市场融资，主要依赖捐赠资金和低息或无息贷款维持微型金融机构持续发展。

制度主义模式。制度主义微型金融模式以规则公平价值观为理论基础，强调自由平等和非歧视原则，注重规则公平和过程公平。制度主义微型金融机构引入市场机制，主要依靠收取客户利息和费用增加收入，实现收支平衡和自身可持续发展。制度主义微型金融为了自身可持续发展，往往向中高收入群体安排资金，使微型金融发生使命漂移。

我国农村金融的目标定位冲突及其面临困境

我国把服务“三农”和维护农村金融稳定作为农村金融的两个基

本目标。这两个目标有一定的互补关系，但在一定情况下也存在冲突。当前我国农村金融供求矛盾突出的困境表明，我国农村金融的两个目标尚没有形成良性互动的关系。 （一）农村金融风险大且运行成本高

农村金融是现代农业经济的核心，是推进农业现代化的重要条件。为了发展农村经济，帮助农民脱贫致富，改善农民生活状况，国家一方面加大扶贫开发的财政支持力度，另一方面要求金融机构提供低利率贷款甚至无息贷款，以尽可能满足农村金融需求。我国对农村微型金融长期以来奉行福利主义政策，努力提高微型金融服务的广度和深度。

但是，与城市工商业相比，农业生产风险大、效益低。农村金融需求具有分散、小额、季节性等特点。农村信用建设体系不完善、缺乏可抵押的财产，金融生态环境差。这就导致了农村金融风险大、运行成本高，影响了农村金融机构的效益。农村信用社作为服务“三农”的主力军，一直以来处于低效率运营状态，并背负了沉重的历史包袱，与上述因素密切相关。 （二）农村金融的可持续发展受限

维护金融秩序、确保金融机构稳健运行，一直是我国金融领域的基本政策。改革开放以来，国有银行为了优化资产，对农村的金融分支机构进行改革和调整。农村信用社为了摆脱历史包袱，进行以商业银行为取向的改革。国家为了维护农村金融秩序，限制农村金