2017年轮胎行业现状及发展趋势报告

2017年轮胎行业现状及发展趋势报告 2017年9月

目录

一、轮胎行业概述.....................................5 （一）轮胎结构日趋复杂，结构改进引领轮胎更新换代.......5 （二）智能化和绿色化是轮胎产业发展的两大方向............7 二、供给端：落后产能淘汰，行业集中度有望上升............8 （一）国内轮胎行业大而不强，行业集中度低.............8 （二）多方推力挤压落后产能，行业铅华褪去有望重新洗牌..12 三、需求端：内需前景看好，出口有望提升................15 （一）国内半钢子午胎空间广阔，国产替代大有可为.........15 （二）商用车产量显著回升，国内全钢胎需求有望稳步增长....19 （三）积极规避贸易摩擦，国内全钢胎出口有望稳步提升...23 四、天然橡胶价格回落，轮胎价格维稳，行业盈利能力提升..26 五、相关投资标的..........................................29 六、风险提示...................................31

图表目录

图1轮胎结构示意图......................................5 图2斜交胎帘布层交叉排列...............................6 图3子午胎帘布层辐射排列，增加带束层.............6 图4我国轮胎子午化率..................................7 图5过去十年全球轮胎销售额及增速.....................8 图62015年全球轮胎销售额：国家/地区占比..............9 图72015年各国家/地区轮胎行业CR3市场份额.............9

图8全国轮胎产量及增速..........................10 图92016年全球轮胎75强中国企业销售额（亿美元）..10 图10我国企业并购案例数量近年来高速增长............12 图112016年我国子午线轮胎产量分布..................12 图12国内轮胎制造企业数量逐步减少....................13 图13我国半钢子午轮胎产能及增速........................14 图14我国全钢子午胎产能及增速............................14 图15国内轮胎需求由替换胎主导............................15 图16国内乘用车产销量及增速................16 图172016年国内乘用车按排量消费结构.....................18 图18国内汽车保有量及增速............................19 图192016年各国千人汽车保有量............................19 图20国内汽车千人保有量及预测..................20 图21国内半钢胎表观消费量................................21 图22国内主要乘用车品牌轮胎用户满意度评分情况高于国外平均...........................................22 图23国内半钢胎市场主要被国外品牌占据..............22 图24国内商用车产量显著回升..............................23 图25国内重卡产量大幅增增长...........................23 图26国内全钢胎表观消费量及增速.........................24 图27国内半钢子午胎出口国按产量占比...........24 图28国内半钢胎出口占比逐渐降低...................24

图29国内近年全钢子午胎出口情况......................25 图30轮胎行业上下游产业链..............................26 图312016年H1通用股份轮胎生产原材料成本占比....26 图32轮胎行业毛利率与天然橡胶价格关系..............27 图33ANRPC成员国天然橡胶产量及增速..............28 图34天然橡胶开割面积（千公顷）.......................29 图35半钢胎和全钢胎价格走势............................30 表1轮胎主要结构部件及作用..............................5 表2轮胎分类...........................................6 表3我国轮胎行业相关政策法规...........................11 表42016年来国内轮胎行业关停产能........................13 表5不同类型车辆车胎配套和替换系数及周期................15 表6完成轮胎标签申请的企业汇总...................19 表7中国轮胎行业遭遇贸易摩擦情况.................21 表8我国轮胎企业在国外建厂情况.................23