证券投资学复习思考题

（0205）《证券投资学》复习思考题

一、填空题

1、投资过程中，由于偶然因素使之达不到预期收益的损失被称为。

2、流动性是证券投资中证券的。 3、证券投资的运行过程涉及到筹资方，，和投资方四个方面。 4、我国证券市场的监督经管体制属于。是以公司法、、基金法等法律为基础， 全国权威的官方机构是，再结合自治自律规则以及证券业协会的纪律约束来实行对证券市场的监管。 5、证监委的全称为：。

6、证券市场的监管机构在我国主要是官方机构的和证券业内自律组织的。

7、是证券发行和交易的有形场所，它不仅提供证券运行所需的各种服务，也肩负着经管的

职能。

8、证交所组织形式有两种、一种是公司制一种是会员制，我国的证交所现在实行的都

是形式。

9、证交所的最高权力机构是。

10、本课程《证券投资学》所讨论的证券是证券。

11、证券投资的收益性与风险性成关系，与其流通性成关系，与其持有期长短成关系。 12、证券发行方式有两类，即公募和。

13、证券发行时的证券定价方式有和定价发行。定价发行中又有平价发行，

和。

14、证券交易与商品交易的主要区别之一是证券交易必须经过第三者。他们被

称为。

15、股份制的三要素是、股票、。

16、股份有限公司的经管结构由、董事会及经理、三部分组成。 17、股份有限公司的最高权力机构是。 18、贴现债券的贴现价格就是其。

19、债券的偿还期限越对投资方风险越大，债券的存续期越对筹资方运用资金

越不利，这一矛盾是通过来调整的。 20、债券按计息方式分为：和附息债券。

21、政府债券是以国家信誉借债没有抵押品，是一种。

22、投资基金涉及到三方面：基金经管人，和基金券持有人。

23、在投资者与主体的关系上，基金是关系，股票是关系，债券是关系。 24、型基金的流通，只能在证券市场上交易完成，所以必须上市。 25、对于开放型基金，中小投资者的基金购入卖出对象是， 26、开放式基金的存续期是。

27、反映投资者投资效用的偏好函数在（σ，r）坐标系下的图形被称为。

28、若投资者在资本市场上按无风险利率能自由借贷资金，其证券投资组合的有效边界

就是。

29、通常说的资本资产定价模型CAMP就是。

30、在证券组合理论中，在（σ，r）坐标系下，有效证券组合的可行域的左上边界被

称为。

二、单项选择

1 / 10

1、以下属于有价证券中资本证券的是（ ）

A、银行存折 B、基金收益券 C、信用卡 D、汇票 2、以下不属于有价证券的是（）

A、银行存折 B、基金收益券 C、期货合同 D、股票 3、我们证券投资学研究的对象是（）

A、资本证券 B、所有权证券 C、证据证券 D、货币证券 4、证券的存续期长短（ ）

A、与其收益性成反比关系。 B、与其流通性成正比关系。 C、与风险性成正比关系。 D、与风险性成反比关系。 5、证券投资的风险性（ ）

A、与收益性成反比关系。 B、与其流通性成正比关系。

C、与其持有期长短成反比关系。 D、与证券的存续期长短成正比关系。 6、以下属于证券市场的是（）

A、黄金市场 B、信贷市场 C、金融期货市场 D、外汇市场 7、以下不属于证券市场的是（ ）

A、信贷市场 B、债券市场 C、金融期货市场 D、股票发行市场 8、在证券市场中，以下不属于监管机构的是 ( )。

A、证监会 B、证券经营机构 C、证券交易所 D、证券业协会 9、上海综合指数是以（ ）公司为其样本

A、180个代表股 B、全部A股和B股 C、全部A股 D、30家工业股

10、从统计学原理的角度看，最具统计逻辑的指数是（ ）

A、道?琼斯工业平均指数 B、英国金融时报30指数 C、规范普尔500系数 D、上海证券30指数 11、股票交易的清算是由（ ）决定。

A、买方 B、卖方 C、股票发行公司 D、指定的专门机构 12、在股票交易中，成交价格（ ）

A、必须等于买入委托价 B、可高于买入委托价 C、可低于买入委托价 D、可低于卖出委托价 13、在债券讨论收益率时，时间上都是以（ ）为时间单位计算的，

Ａ、年 Ｂ、季 Ｃ、月 Ｄ、日

14、债券的特点在于可将债权债务转化为有价证券，使其具有( )。

A、安全性 B、流通性 C、社会性 D、普遍性 15、若债券的发行价格就是其票面价格，则此债券是（ ）

A、贴现债券 B、溢价发行 C、折价发行 D、平价发行 16、保守的基金投资者主要选择（ ）基金。

A、资产增值型 B、收入型 C、成长型 D、对冲型 17、以下哪种证券投资基金目前中国还没有（ ）

A、市场指数型 B、积极增长型 C、对冲型 D、开放公司型 18、以下哪个不是股份公司的特征（ ）

A、具有法人地位 B、按股分红 C、公司生命有限化 D、股票自由转让 19、股份有限公司的监事由股东大会选举的（ ）担任。 A、董事 B、股东代表 C、经理 D、财务负责人 20、投资股份有限公司发行的普通股或优先股（ ）

2 / 10

A、前者风险更小 B、后者收益更大 C、区别不大 D、与A 相反 21、在我国证交所上市发行的、以外币计价交易的股票，称为（ ） A、S股 B、H股 C、B股 D、A股

22、在我国证交所上市发行的、以人民币计价只能由我国公民认购的股票，称为（ ） A、S股 B、H股 C、B股 D、A股 23、股票投资的技术分析是基于（ ）

A、稳固基础理论 B、证券组合理论 C、市场供需平衡理论 D、期限结构理论

24、某股票的市价为22.4元，当期的市盈率PER1为62倍，则去年年报中的

每股税后利润为（ ）

A、0.51元 Ｂ、0.24元 Ｃ、0.87元 Ｄ、0.36元

25、某投资进行以8元价购入某股票1手，持有期中获股利每股0.50元，之后

以8.50元售出全部股票，其投资收益率为( )

A、12.5% B、7% C、6.25% D、15% 26、日K线的四个价位在动态分析中，作为当日代表的是（） A、开盘价 B、最高价 C、最低价 D、收盘价 27、整个交易期中股票价格的振幅，由K线反映为（ ）

A、实体 B、上影线 C、最高价与最低价之差 D、下影线

28、若当日K线为┳，则当日K线的开盘价、收盘价、最高价、最低价之间是（ ） A、四价各异 B、四价同一 C、三价同一 D、两价同一 29、对于理性投资者，在σ-r坐标系下各投资方案为点组成的有效集中，他应当选择（ A、靠右上角的点 B、靠右下角的点 C、靠左下角的点 D、靠左上角的点

30、证券组合理论表明，充分大量的证券组合投资策略（ ）

A、可以消除系统风险 B、既可消除系统风险又可消除非系统风险 C、可以消除非系统风险 D、两种风险均不能被消除

三、判断正误

1、汇票属于有价证券中的资本证券。

2、由于储蓄是记名的证券，所以储蓄的流通性最差。 3、外汇市场属于证券市场。

4、世界上最权威的道琼斯工业平均指数是因为它的统计性质最好。 5、债券是一种固定收益的有价证券。 6、国库券、公债属于担保债券。

7、债券的券面利率与银行利率成正比。

8、债券的券面利率与债券的存续期长短成正比。

9、债券的券面利率与债券的发行主体的信誉度成正比。

10、在满足一定条件下，封闭型基金可以转换成开放式基金。 11、保险基金是证券投资基金。

12、基金的资产净值计算公式为：资产净值 = 基金资产的市场价值 — 各种费用。 13、上市流通股票的市价涨跌直接影响到股份公司资本总额的增减。 14、股份制是一种社会经济制度。

15、股份公司破产时，必须偿还股东的本金。 16、股票能公开上市发行的仅为股份有限公司，

3 / 10

）

17、股份有限公司的董事、经理都可以参加监事会。 18、股份有限公司的常设权力机构是董事会。 19、股份有限公司的法人代表是总经理。

20、股票交易中买入委托必须是整份委托而卖出委托可以是零数委托。 21、股数分割扩容，必须在当前总市值不变的前提下进行。 22、股票交易的集合竞价中交易按时间优先原则成交。 23、股票的市场价格可以远离面值和净值而独立运行。

24、股票的帐面价值是股份有限公司财务报表的计算结果，又称为股票净值。 25、K线图体现的开盘价、收盘价、最高价、最低价中，开盘价作为当期代表价。 26、充分大量的证券进行组合投资，可以减少系统风险。

27、不同的投资者，承受风险能力越大，其无差异曲线斜率越小。

28、对于理性投资者，在σ-r坐标系下各投资方案为点组成的有效集中， 他应当选择靠右

上角的点。

29、无差异曲线是在（σ，r）坐标系下，反映投资者关于收益和风险共同效用的等值线。 30、市场证券组合的贝塔系数大于1。

四、多项选择题

1、以下证券中属于我们讨论范畴的证券有。（）

Ａ、期票 Ｂ、国库券 Ｃ、期货合同 Ｄ、信用卡 Ｅ、证券基金 2、以下叙述不正确的是（ ）

A、股票是一种公司资本资产的代表权证 B、储蓄是流通性最差的证券 C、债券发行筹集资金列入债权债务 D、股票是有限期证券 E、政府和金融机构都可以发行股票 3、以下叙述正确的是（ ）

A、上市股票必须由股份有限公司发行 B、活期储蓄是流通性最好的证券 C、债券发行筹集资金列入公司资本资产

D、证券投资基金是衍生证券E、股票期货是由股份有限公司发行 4、以下各对关系中呈正比关系的是（）

Ａ、投资的收益和风险 Ｂ、股市的市盈率和银行利率

Ｃ、证券的流动性与风险 Ｄ、组合证券投资的风险与各证券间的相关系数 Ｅ、债券发行的面值与其发行的成本 5、债券的券面收益率的大小与（ ）

A、筹资方的信誉成反比 B、存续期长短成正比 C、当时的银行利率成正比 D、筹资方的信誉成正比 E、当时债券市场资金量大小成反比 8、DJIA是世界上最权威的指数的原因是（ ）

A、灵敏度高 B、统计性能好 C、样本的代表性强 D、权重取得好 E、与S&P500呈高度正相关 9、证券投资基金的特点（）

A、资金来源于社会游资 B、基金经管的所有权和经营权分离

C、收益来源于证券投资 D、收益提留后以基金单位的多少进行分配 E、都能上市流通

10、股份有限公司具有以下哪些特征（）

A、上市流通股票价格的涨跌直接影响公司的资本总额

B、公司必须实行财务公开制度C、公司资本全部股份化由全体股东共同拥有

4 / 10